陸股解碼/城鎮化概念 受矚目

大陸18大三中全會將在本周末舉行,

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,由於召開日逼近,

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,市場態度偏觀望使成交量萎縮;不過在國際情勢平穩、官方政策利多談話持續出籠帶動,

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,上證A股連三個交易日收紅,

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,預期市場焦點仍鎖定會中改革可受益的族群。
周二農業股受大陸國務院總理李克強表示讓農民富裕非常重要,

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,發展現代化農業得靠改革的激勵,

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,使類股走揚。市場持續關注三中全會動向,

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,會議結論除將提供陸股中長期投資亮點外,也會是先前資金炒作概念股題材的重要關鍵。
市場盛傳「383方案」改革設想,也就是包含「三位一體改革思路、八個重點改革領域、三個關聯性改革組合」的新一輪改革的基本思路和行動方案目標是建立富有活力、創新導向、包容有序、法治保障的社會主義市場經濟體制;重點推動完善市場體系、轉變政府職能、創新企業體制的新三位一體改革,推動行政、壟斷、土地、金融、財稅、國資、創新和涉外等八大領域改革。
投資建議以能有實質受惠,或者能打破國營壟斷、引入民間資本參與的領域為主,可關注金融制度創新題材,或者留意利率市場化、資產證券化等措施進度。此外,持續推動新型城鎮化建設,包括基建、鐵路、網路及電信服務等也相對看好。
(作者是復華大中華中小策略基金經理人),

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